• Google+

Банковская система Украины. Ноябрь 2013 г.

29 декабря 2013 г. — НРА «Рюрік»

НРА «Рюрик» отмечает следующие ключевые изменения в банковской системе Украины по результатам ноября:

– По состоянию на 01.12.2013 г. количество зарегистрированных банков составило 183 банковских учреждения. Количество банков, имеющих лицензию НБУ на осуществление банковских операций, составило 181 (в т.ч. 50 банковских учреждений с иностранным капиталом). Учитывая неблагоприятную экономическую среду и нестабильную политическую ситуацию в стране, доля иностранного капитала в украинской банковской системе (уставном капитале банков) имеет тенденцию к снижению. Так, в течение первых одиннадцати месяцев 2013 года доля иностранного капитала в уставном капитале банков уменьшилась на 5,8 п.п. и по состоянию на 01.12.2013 г. составила 33,7%. На данные изменения повлиял выход из украинского рынка австрийской финансовой группы Erste Group в связи с продажей 100% акций своего украинского дочернего банка АО «Эрсте Банк», сворачивание деятельности шведского банка ПАО «Сведбанк» и кипрского банка ПАО «АСТРА БАНК». Также следует отметить, что на результат снижения доли иностранного капитала в украинской банковской системе повлиял более интенсивный рост отечественных банков по сравнению с иностранными. Учитывая заявления отдельных иностранных банков относительно возможного выхода с украинского рынка, а также неблагоприятную экономическую среду, аналитики НРА «Рюрик» считают дальнейшее сворачивание бизнеса иностранными банками на территории Украины является вполне вероятным. По состоянию на 1 декабря 2013 года структура собственности активов банковской системы Украины была представлена следующим образом: банки с частным украинским капиталом составляют 50,5%; банки с иностранным капиталом (кроме российских) – 22,2%, банки с российским капиталом – 11,5%, государственные банки – 15,8%.

– В течение первых одиннадцати месяцев 2013 года чистые активы банковской системы Украины увеличились на 12,04% (135,71 млрд. грн.) и составили 1262,9 млрд. грн. (по состоянию на 01.12.2013 г.) по сравнению с 1127,2 млрд. грн. (по состоянию на 01.01.2013 г.). Рост активов в январе-ноябре 2013 года происходил преимущественно за счет роста клиентского кредитного портфеля (увеличился на 74611 млн. грн., в т.ч. увеличение объема кредитов, предоставленных субъектам хозяйственной деятельности на 65838 млн. грн.) и вложения значительного объема средств в ОВГЗ (увеличился на 11381,89 млн. грн.) и по состоянию на 01.12.2013 г. составляет 77434,29 млн. грн. Особенностью 2013 года является то, что банки активней инвестируют средства в ценные бумаги (преимущественно ОВГЗ), чем в экономику. Это объясняется наличием ограниченного числа надежных заемщиков. Вместе с тем, ввиду ограниченности инструментов размещения валютных ресурсов, у банков возникает дилемма: не привлекать вклады в иностранной валюте, или же интенсивно искать каналы их размещения. Одним из решений данного вопроса является инвестирование средств в валютные ОВГЗ. Вместе с тем, привлекательность ОВГЗ (в т.ч. и валютных) обусловлена тем, что банки могут получать кредиты рефинансирования от НБУ под их залог. Также следует отметить, что банки могут зачислять 10% номинальной стоимости ВОВГЗ и 100% номинальной стоимости ОВГЗ со сроком обращения свыше 3600 дней для формирования обязательных резервов, формируемых на отдельном счете в НБУ. По состоянию на 01.12.2013 г. объем высоколиквидных активов (без ОВГЗ) составил 149802 млн. грн. Сейчас структура высоколиквидных активов (без учета ОВГЗ) представлена следующим образом: наличные средства и банковские металлы – 21,08%, средства в НБУ – 26,43% и корсчета в других банках – 52,49%.

– В январе-ноябре 2013 года объем клиентского кредитного портфеля увеличился на 9,15% и по состоянию на 1 декабря 2013 года составил 889,9 млрд. грн. Вместе с тем, насыщенность экономики Украины кредитными вложениями в течение первых девяти месяцев 2013 года по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – выше. Так, по результатам девяти месяцев 2013 года соотношение предоставленных кредитов к ВВП составляло 82,28% (79,75% по состоянию на 01.10.2012 г.). При этом стоит отметить, что темпы прироста ВВП значительно опережают темпы наращивания клиентского кредитного портфеля. Сдерживающим фактором активного наращивания клиентского кредитного портфеля является нестабильная политическая среда, низкие темпы развития экономики, сравнительно высокая стоимость гривневого ресурса и ожидания девальвации национальной валюты. Корпоративный клиентский кредитный портфель представлен преимущественно кратко- и среднесрочным кредитам в национальной валюте нефинансовым корпорациям, по целевому направлению – другие кредиты (кредиты в текущую деятельность). В свою очередь, в связи с введением НБУ более жестких ограничений по кредитованию в иностранной валюте, объем валютных кредитов, предоставленных резидентам на протяжении января-октября 2013 года, увеличился лишь на 2,48% (7445 тыс. грн. (экв. в иностранной валюте)). Впрочем, несмотря на незначительный рост валютного кредитования, доля валютных кредитов в общем клиентском кредитном портфеле остается значительной и составляет более 1/3. Кредитный портфель субъектов хозяйственной деятельности по видам экономической деятельности был представлен преимущественно кредитами, предоставленными представителям сферы «Оптовая и розничная торговля, ремонт автотранспортных средств и мотоциклов» – 28,03% и «Обрабатывающая промышленность» – 15,33% совокупного корпоративного клиентского кредитного портфеля. Уровень рентабельности операционной деятельности производства предприятий сферы «Промышленность» составляет 3,1%, а «Оптовая и розничная торговля, ремонт автотранспортных средств и мотоциклов» – 8,7%. По состоянию на начало декабря, среднее значение процентной ставки по кредитам, предоставленным субъектам хозяйствования, составило 14,5% в национальной валюте и 8,6% в иностранной валюте, что, в свою очередь, значительно ниже, чем на начало года (20,2% и 9,5% соответственно). Розничный клиентский кредитный портфель в январе-декабре 2013 года увеличился на 3,06% (4956 млн. грн.) И по состоянию на 1 декабря 2013 года составил 166,73 млрд. грн. Основной составной частью розничного клиентского кредитного портфеля являются потребительские кредиты (в т.ч. «кэшевые» кредиты), спрос населения на которые в течение года имеет тенденцию к увеличению. Вместе с тем, объем ипотечных кредитов, предоставленных физическим лицам в январе-октябре 2013 года по сравнению с аналогичным периодом прошлого года уменьшился более чем на 1/4, что в определенной степени связано с довольно низкими темпами восстановления строительной отрасли, а также с достаточно низким платежеспособным спросом населения на кредитование (долгосрочное). Значительный спрос населения на потребительские кредиты поддерживается за счет роста уровня официальной заработной платы (по состоянию на 01.11.2013 г. составляет 3283 грн., что на 105,6% больше чем по сравнению с аналогичным периодом 2012 года) и роста доли социальных выплат. В ноябре 2013 года объем просроченной задолженности уменьшился на 3,67% (2660 млн. грн.) и по состоянию на 01.12.2013 г. составляет 74155 млн. грн., что соответствует 8,33% клиентского кредитного портфеля и, в свою очередь, в полной мере покрывается сформированными резервами.

– По состоянию на 01.12.2013 г. объем обязательств БСУ составляет 1082 млрд. грн. Основными составляющими обязательств банковской системы Украины являются: портфель средств клиентов – 60,1% и МБКиД – 9,9%. Уменьшение объема привлеченных межбанковских кредитов и депозитов частично является следствием возврата средств НБУ по полученным ранее кредитам рефинансирования. Стабилизация гривневой ликвидности финансовой системы в 2013 году привела к снижению процентных ставок по банковским вкладам. Так, по состоянию на 01.12.2013 г. средние процентные ставки по депозитам в национальной и иностранной валюте составляют 13,3% и 7,2% соответственно (16,6% и 7,0% в начале года). В течении ноября 2013 года валютный клиентский портфель уменьшился на 0,4%, причем, существует возможность продолжения данной тенденции. Причиной этого являются политическая нестабильность и девальвационные ожидания граждан, что, в свою очередь, провоцирует значительный интерес к скупке наличной иностранной валюты и изъятие валютных депозитных вкладов. Клиентский портфель СХД в течение первых одиннадцати месяцев 2013 года увеличился на 7,46% (15,12 млрд. грн.) и по состоянию на 01.12.2013 г. составляет 217,67 млрд. грн. При этом объем и доля срочных средств СХД в портфеле средств клиентов уменьшились. Так, по состоянию на 01.12.2013 г. доля срочных средств СХД в клиентском портфеле составляет 14,24%. Следует отметить, что незначительная доля долгосрочных средств юридических лиц в клиентском портфеле обусловлена ограниченным доступом к кредитным ресурсам, что, в свою очередь, заставляет предприятия изымать свои депозиты ради финансирования текущей деятельности. Портфель средств СХД по видам экономической деятельности представлен преимущественно за счет привлеченных средств от представителей «Оптовая и розничная торговля, ремонт автотранспортных средств и мотоциклов» (29,08%), «Обрабатывающая промышленность» (17,76%) и «Сельское хозяйство, лесное хозяйство и рыбное хозяйство» (11,41%). Подавляющее большинство клиентского портфеля СХД сформировано за счет привлеченных средств в национальной валюте. Розничный клиентский портфель в течение первых одиннадцати месяцев 2013 года увеличился на 18,81% (68467 млн. грн.) и по состоянию на 01.12.2013 г. составляет 432,47 млрд. грн. Основной составной частью розничного клиентского портфеля являются срочные депозитные вклады преимущественно в национальной валюте. Несмотря на рост процентных ставок по вкладам физических лиц в течение ноября 2013 года, их значение ниже, чем в начале года. При этом, следует заметить, что рост процентных ставок в данный период носит, как правило, краткосрочный (сезонный) характер и направлен на расширение объема клиентской базы.

– По результатам ноября 2013 года собственный капитал банков увеличился на 0,59% (1054 млн. грн.). В течение первых одиннадцати месяцев 2013 года его объем увеличился на 6,87% (11683 млн. грн.). Уровень покрытия собственным капиталом активов и кредитно-инвестиционного портфеля является приемлемым и составляет 14,33% и 20,33% соответственно. В ноябре 2013 года объем регулятивного капитала увеличился на 1599 млн. грн., что, в свою очередь, частично является следствием постепенного увеличения уставного капитала и положительного финансового результата. Коэффициент фондовой капитализации является высоким и по состоянию на 01.12.2013 г. составляет 95,13%, однако качество регулятивного капитала БСУ остается низким, что в свою очередь связано с наличием убытков прошлых лет. Адекватность регулятивного капитала в течение ноября снизилась до 17,55% с 17,87% (по состоянию на 01.11.2013 г.) и превышает с достаточным запасом минимальное допустимое значение (10%).

– Финансовый результат банковской системы за первые одинадцать месяцев 2013 года, согласно информации, размещенной на официальном сайте НБУ, был положительным. По состоянию на 01.12.2013 г. банки получили чистую прибыль в размере 2401 млн. грн. Одной из причин наращивания доходов БСУ является введение в действие с 2013 года постановления НБУ №23, которое в свою очередь изменило правила формирования резервов по активным операциям КБ. В результате этого у коммерческих банков появилась возможность уменьшить объем установленных резервов под активные операции. По состоянию на 1 декабря 2013 года чистый операционный доход от основной деятельности составил 66224 млн. грн. (в т.ч. чистый процентный доход – 44316 млн. грн.). В ноябре значение чистой процентной маржи и чистого спрэда почти не изменились и сейчас составляют 4,08% и 3,52% соответственно. Однако по сравнению с началом года данные значения заметно уменьшились (на 01.01.2013 г. вышеуказанные показатели составляли 4,51% и 3,75% соответственно). Данные уменьшения являются результатом медленного наращивания кредитного портфеля и более быстрого роста ресурсной базы (в т.ч. портфеля средств клиентов). Вместе с тем, коэффициент эффективности деятельности является приемлемым и сейчас составляет 141,49%. По состоянию на 1 декабря 2013 года соотношение административно-хозяйственных расходов к валовым доходам составляет 23,98%, соотношение административно-хозяйственных расходов к общим расходам составляет 24,37%.

Комментарии

blog comments powered by Disqus

Финансовый супермаркет